المحاضرة رقم 29 : استخدام تحليل التعادل في صنع القرار (Using Breakeven Analysis in Decision-Making)
المحاضرة رقم 29 : استخدام تحليل التعادل في صنع القرار (Using Breakeven Analysis in Decision-Making) :
يمكن أيضًا استخدام تحليل التعادل في حالتين محددتين لصنع القرار:
1) تحديد ما إذا كان ينبغي للشركة زيادة تكاليف التسويق الثابتة (Determining if the company should increase fixed marketing costs).
2) تحديد ما إذا كان تخفيض سعر البيع سيؤدي إلى زيادة الأرباح (Determining if reducing the sales price will increase profits).
زيادة تكاليف التسويق لزيادة المبيعات (Increasing Marketing Costs in Order to Increase Sales) :
إحدى طرق زيادة المبيعات هي الاستثمار في تسويق إضافي. عندما تأخذ الشركة في الاعتبار تكاليف التسويق الثابتة الإضافية (أو أي تكلفة ثابتة إضافية) يجب أن تحدد ما إذا كانت الإيرادات الناتجة عن التكاليف الإضافية ستكون أكبر من التكلفة الإضافية.
المعادلة لحساب الدخل التشغيلي المستهدف قبل الضريبة (target pre-tax operating income) هي :
الحجم المستهدف لتحقيق الدخل التشغيلي المستهدف قبل الضريبة = (إجمالي التكاليف الثابتة + الربح المستهدف قبل الضريبة) ÷ هامش المساهمة لكل وحدة
تخفيض سعر البيع لزيادة المبيعات (Reducing the Selling Price to Increase Sales) :
يعد تخفيض أسعار المنتجات أو الخدمات طريقة أخرى لزيادة المبيعات. عندما تفكر الشركة في تخفيض الأسعار لتوليد مبيعات إضافية يجب أن تحدد ما إذا كانت الإيرادات الناتجة عن زيادة المبيعات ستفوق انخفاض الإيرادات لكل وحدة بسبب انخفاض الأسعار.
• هل يؤهل الحجم المتزايد الشركة لأي خصومات كمية (quantity discounts) على المواد من الموردين التي يمكن أن تخفض تكاليفها المتغيرة أكثر ؟ إذا كان الأمر كذلك ، فإن التكاليف المتغيرة المنخفضة ستؤثر بشكل إيجابي على الدخل التشغيلي المتوقع.
• هل ستتمكن الشركة من رفع السعر مرة أخرى في المستقبل أم سيبقى السعر عند هذا المستوى مستقبلاً ؟
نصيحة حول الامتحان : إذا ظهرت مسألة مثل المذكورة أعلاه في الاختبار فابحث عن العوامل التي ستتغير مع زيادة المبيعات مع الأخذ في الاعتبار أن جميع التكاليف على المدى الطويل هي تكاليف متغيرة. ستشير المسألة الى ما إذا كانت الزيادة في الحجم ستؤدي إلى الحاجة إلى المزيد من الطاقة الإنتاجية وبالتالي المزيد من التكاليف الثابتة. إذا لم يتم ذكر أي شيء من هذا النوع افترض أن الزيادة في الحجم لن تؤدي إلى الحاجة إلى المزيد من الطاقة الإنتاجية أو التكاليف الثابتة الأخرى.
تحليل التعادل عند بيع أكثر من منتج (Breakeven Analysis When More than One Product Is Sold) :
من السهل نسبيًا إجراء تحليل التعادل لشركة تبيع منتجًا واحدًا فقط ومع ذلك تبيع معظم الشركات منتجات متعددة. وبناءً على ذلك فإن تحليل التعادل لشركة تبيع منتجين أو أكثر هو أكثر تعقيدًا.
لاستخدام تحليل علاقة الربح بالتكلفة وحجم الأعمال (CVP) عند بيع أكثر من منتج افترض أن الشركة لديها مزيج مبيعات ثابت (constant sales mix). مزيج المبيعات هو النسبة المئوية للمبيعات التي يمثلها كل منتج من المنتجات والخدمات من إجمالي المبيعات.
نصيحة الامتحان : يمكن عرض مسألة اختبار لمزيج المبيعات إما :
- كمزيج من عدد الوحدات المباعة (كمية التعادل) mix of the number of units sold - a breakeven quantity.
- أو مزيج من إجمالي إيرادات المبيعات (إيرادات التعادل) mix of the total sales revenue - a breakeven revenue.
ضع في اعتبارك أن المسألة يتم حلها بشكل مختلف اعتمادًا على نوعها.
تعادل الكمية مع مزيج المبيعات (Breakeven Quantity with a Sales Mix) :
لحساب حجم التعادل (إجمالي عدد وحدات جميع المنتجات) للشركة التي تبيع أكثر من منتج واحد قم بتقسيم التكاليف الثابتة على المتوسط المرجح لهامش مساهمة الوحدة (weighted average unit contribution margin) لمزيج المنتجات ككل وليس لكل منتج فردي. هناك عدد من الطرق لحساب المتوسط المرجح لهامش مساهمة الوحدة للمزيج ومن الممكن الوصول إلى الإجابة الصحيحة من خلال طرق مختلفة.
ملاحظة : لا توجد نقطة تعادل واحدة لشركة تبيع منتجات متعددة لأن نقطة التعادل هذه تعتمد على مزيج المبيعات ويمكن أن يتأثر مزيج المبيعات بعدد غير محدود من تركيبات المبيعات (sales combinations). ومع ذلك لأغراض الاختبار تفترض وجود مزيج مبيعات ثابت (constant sales mix) والذي سيؤدي إلى نقطة التعادل فقط بغض النظر عن عدد المنتجات المختلفة الموجودة.
أرباح التعادل مع مزيج المبيعات (Breakeven Revenue with a Sales Mix) :
قد يطرح سؤال عن أرباح التعادل لشركة متعددة المنتجات ليتم تقسيمها بين المنتجات المباعة كنسبة مئوية من إجمالي إيرادات مبيعات التعادل. في هذه الحالة بدلاً من حساب المتوسط المرجح لهامش المساهمة لمزيج المنتجات (weighted average contribution margin for the product mix) قم بحساب نسبة المتوسط المرجح لهامش المساهمة لمزيج المنتجات (weighted average contribution margin ratio for the product mix).
في بعض الأحيان ستمنح مسألة توزيع المنتجات من حيث النسب المئوية للوحدات المباعة بدلاً من النسب المئوية لإجمالي الإيرادات ولكنها ستطلب ايرادات التعادل. عندما يكون للمنتجات في مزيج المنتجات أسعار بيع مختلفة فإن النسبة المئوية التفصيلية في الوحدات المباعة لن تكون هي نفس النسبة المئوية التفصيلية في إجمالي الإيرادات.
إذا تم تقديم التفصيل في النسب المئوية للوحدات المباعة ولكن السؤال يطالب بإيراد التعادل قم أولاً بحساب نقطة التعادل في إجمالي الوحدات ثم قم بتحويلها إلى نقطة التعادل من حيث الإيرادات بضرب العدد الإجمالي للفاصل للوحدات في المتوسط المرجح لسعر بيع الوحدة (weighted average unit selling price). يتم حساب المتوسط المرجح لسعر بيع الوحدة بضرب النسبة المئوية لكل وحدة في المزيج الإجمالي (percentage of each of the units in the overall mix) في سعر البيع (selling price) وجمع المنتجات (summing the products).
آثار التغيرات في مزيج المبيعات (Effects of Changes in Sales Mix) :
التغيير في كمية المبيعات أو مزيج الإيرادات (Change in Sales Quantity or Revenue Mix) :
مزيج كمية مبيعات الشركة هو مزيج من كميات كل من منتجاتها وخدماتها التي تم بيعها. مزيج إيرادات المبيعات هو مزيج من الإيرادات المتحصلة من بيع كل من منتجاتها وخدماتها. إذا تغير مزيج مبيعات الشركة يمكن أن يتغير الدخل التشغيلي حتى إذا لم يتغير إجمالي الإيرادات اعتمادًا على هوامش المساهمة لكل من المنتجات والخدمات الفردية في المزيج.
عندما تقدم الشركة أكثر من منتجاً وخدمة فان ليس لديها كمية أو عائد تعادل واحد لأن نقاط التعادل تعتمد على مزيج المبيعات. يمكن حساب نقطة التعادل لمزيج المبيعات عن طريق افتراض واحد أو أكثر عنه. ومع ذلك إذا تغير مزيج المبيعات فستتغير أيضًا نقاط التعادل في كمية المبيعات وإيرادات المبيعات.
يحدد مزيج المبيعات المتوسط المرجح لهامش المساهمة لكل وحدة ونسبة هامش المتوسط المرجح لكل وحدة.
في حالة زيادة هامش المساهمة الأعلى لكل عنصر وحدة في مزيج المبيعات سيزداد أيضًا المتوسط المرجح لهامش المساهمة لكل وحدة مما يتسبب في انخفاض حجم مبيعات التعادل والعكس صحيح حيث
التكاليف الثابتة ÷ المتوسط المرجح لهامش المساهمة لكل وحدة = حجم التعادل (Breakeven Volume)
في حالة زيادة عناصر نسبة هامش المساهمة الأعلى في مزيج المبيعات ستزداد أيضًا نسبة هامش المتوسط المرجح للمساهمة مما يتسبب في انخفاض إيرادات التعادل والعكس صحيح حيث
التكاليف الثابتة ÷ نسبة المتوسط المرجح لهامش المساهمة = إيرادات التعادل (Breakeven Revenue)
ومع ذلك قد لا توافق (not agree) التغييرات في حجم التعادل والتغيرات في إيرادات التعادل. على سبيل المثال قد يكون للمنتج نسبة هامش مساهمة عالية من المنتجات الأخرى لأن ربحيته كنسبة مئوية من سعر بيعه مرتفع ولكن قد يكون ذات هامش مساهمة أقل لكل وحدة من المنتجات الأخرى لأن سعر بيعه أقل. عندما يحدث ذلك ستؤدي الزيادة في مبيعات هذا المنتج في مزيج المبيعات إلى انخفاض إيرادات التعادل إلى أن يزداد حجم التعادل.
عندما تكون جميع الأشياء الأخرى متساوية فإن التأثيرات على نقاط التعادل (إيرادات المبيعات وحجم المبيعات) للتغييرات في مزيج المبيعات هي كما يلي :
• إذا زاد المنتج ذو نسبة هامش مساهمة عالية (higher contribution margin ratio) بما يتناسب / باتساق (proportion) مع المنتجات ذات نسب هامش مساهمة أقل فإن نقطة التعادل في إجمالي إيرادات المبيعات (breakeven point in total sales revenue) ستنخفض لأن مزيج المبيعات أكثر استفادة (more beneficial). ومع ذلك فإن نقطة التعادل في إجمالي حجم المبيعات (total sales volume) قد تزيد أو تنقص اعتمادًا على هوامش مساهمة المنتجات الفردية لكل وحدة (individual products’ contribution margins per unit).
o إذا كان المنتج الذي يزداد بالتناسب مع المنتجات الأخرى له نسبة هامش مساهمة عالية ولديه أيضًا هامش مساهمة أعلى لكل وحدة من تلك المنتجات الأخرى فإن نقطة التعادل في حجم المبيعات (breakeven point in sales volume) ستنخفض مثل انخفاض نقطة التعادل في ايرادات المبيعات (breakeven point in sales revenue).
o ومع ذلك إذا كان المنتج الذي يزداد بما يتناسب مع المنتجات الأخرى له هامش مساهمة أعلى ولكن هامش مساهمة أقل لكل وحدة من المنتجات الأخرى لأن سعر بيعه أقل بكثير من سعر المنتجات الأخرى فإن نقطة التعادل في حجم المبيعات (breakeven point in sales volume) ستزداد على الرغم من انخفاض نقطة التعادل في إيرادات المبيعات (breakeven point in sales revenue).
• إذا زاد المنتج ذو نسبة هامش مساهمة أقل بما يتناسب مع المنتجات ذات نسب هامش مساهمة أعلى فإن نقطة التعادل في إيرادات المبيعات ستزداد لأن مزيج المبيعات أقل استفادة (less beneficial). ومع ذلك فإن نقطة التعادل في إجمالي حجم المبيعات قد تزيد أو تنقص اعتمادًا على هوامش مساهمة المنتجات الفردية لكل وحدة.
o إذا كان المنتج الذي يزداد بالتناسب مع المنتجات الأخرى له هامش مساهمة أقل وله هامش مساهمة أقل لكل وحدة من تلك المنتجات الأخرى فإن نقطة التعادل في حجم المبيعات ستزداد مثل زيادة نقطة تعادل إيرادات المبيعات.
o ومع ذلك إذا كان المنتج الذي يزداد بالتناسب مع المنتجات الأخرى له هامش مساهمة أقل ولكن هامش مساهمة أعلى لكل وحدة من المنتجات الأخرى لأن سعر بيعه أعلى بكثير من سعر بيع المنتجات الأخرى فإن نقطة التعادل في حجم المبيعات ستنخفض الحجم على الرغم من زيادة نقطة التعادل في إيرادات المبيعات.
المحاضرة
رابط ملف الـ PDF الخاص بالمحاضرة
اسئلة المحاضرة
ليست هناك تعليقات